กลุ่ม Market Watch ของ BFM 89.9fm ได้ทำการสัมภาษณ์กับ Tim Waterer หัวหน้านักวิเคราะห์ตลาดของ KCM เมื่อวันที่ 28 มีนาคม 2023 ส่วนนี้ดำเนินรายการโดยนักจัดรายการวิทยุชื่อดัง Wong Shou Ning และ Shazana Mokhtar ขณะที่พวกเขาหารือเกี่ยวกับความวุ่นวายล่าสุดในตลาดการเงินโลกดังต่อไปนี้ ผลกระทบจากธนาคาร Silicon Valley (SVB) และธนาคารในสหรัฐอเมริกา
Tim Waterer แบ่งปันข้อมูลเชิงลึกที่มีประโยชน์เกี่ยวกับวิธีที่ตลาดการเงินตอบสนองต่อสถานการณ์ปัจจุบัน และสิ่งที่นักลงทุนสามารถทำได้เพื่อให้ปรับความสมดุลของความเสี่ยงและผลตอบแทนที่เหมาะสมในช่วงเวลาที่ไม่แน่นอนแบบนี้ ประเด็นหนึ่งที่น่าสนใจคือเมื่อธนาคารรายใหญ่พาดหัวข่าวด้วยเหตุผลที่ไม่ถูกต้อง ตลาดการเงินมักจะเข้าสู่ฐานตั้งรับ อย่างไรก็ตาม เขาชี้ให้เห็นว่ารากฐานทางการเงินของ Deutsche Bank ดูจะแข็งแกร่งกว่าธนาคารอื่นๆ เช่น SVB และ Credit Suisse
เกี่ยวกับความคิดเห็นของ Shayne Elliot ซีอีโอของ ANZ ที่ว่าความวุ่นวายในปัจจุบันนั้นคล้ายกับวิกฤตการออมและเงินกู้ในช่วงทศวรรษ 1980 ถึงต้นทศวรรษ 1990 มากกว่า Tim เห็นด้วยโดยกล่าวว่ามีความจริงอยู่บ้าง อย่างไรก็ตาม เขาเสริมว่าความวุ่นวายในปัจจุบันแตกต่างจาก GFC ตรงที่ธนาคารประสบปัญหาจากการลงทุนในพันธบัตร ซึ่งโดยปกติแล้วถือเป็นสินทรัพย์ที่ปลอดภัย
Tim ยังให้คำแนะนำที่ดีว่านักลงทุนควรวางเงินไว้ที่ใดเพื่อให้ได้สมดุลของความเสี่ยงและผลตอบแทนที่เหมาะสมในช่วงเวลาที่ไม่แน่นอนเหล่านี้ เขาตั้งข้อสังเกตว่าผู้ซื้อขายมักจะแสวงหาสินทรัพย์ที่ปลอดภัยแบบดั้งเดิมในช่วงที่ตลาดผันผวน อย่างไรก็ตาม เมื่อเร็วๆนี้ แนวโน้มคือการแสวงหาสินทรัพย์ที่มีความเสี่ยงต่ำ และให้ผลตอบแทนต่ำ จนกว่าตลาดจะอยู่ในสภาวะปกติ
เมื่อถูกถามว่าตลาดเกิดใหม่ในเอเชียมีความเสี่ยงโดยรวมน้อยกว่าเมื่อเทียบกับกลุ่มประเทศ G7 หรือไม่ Tim ตั้งข้อสังเกตว่าภาคการธนาคารทั่วเอเชียยังคงเติบโตได้ค่อนข้างดีและไม่เคยประสบปัญหาแบบในสหรัฐฯและยุโรป อย่างไรก็ตาม เขาเตือนว่าตลาดทั่วเอเชียจะไม่ได้รับการคุ้มกันหากเราเห็นวิกฤตการธนาคารที่เลวร้ายลงซึ่งนำไปสู่ภาวะถดถอย
โดยสรุปแล้ว Tim แนะนำให้นักลงทุนมีการตอบสนองที่เร็ว เนื่องจากการเคลื่อนไหวของตลาดนั้นขึ้นอยู่กับพาดหัวข่าวหรือเหตุการณ์ที่เกิดขึ้น และความเชื่อมั่นสามารถแกว่งไปมาได้อย่างรวดเร็วระหว่างความเสี่ยงแบบเปิดและความเสี่ยงแบบปิด นอกจากนี้ เขายังเตือนด้วยว่า แม้ว่าการที่อัตราดอกเบี้ยสูงขึ้นจะลดอัตราเงินเฟ้อในทางทฤษฎี แต่ก็จะทำให้ราคาพันธบัตรลดลงด้วย ซึ่งอาจส่งผลเสียต่อกำไรของธนาคารที่ถือครองพันธบัตรรัฐบาลสหรัฐฯ ดังนั้นนักลงทุนควรรู้ข้อมูลข่าวสารและเตรียมพร้อมในการปรับตัวให้เข้ากับสภาวะตลาดที่เปลี่ยนแปลงไป
คอยติดตามบทสัมภาษณ์ในอนาคตของ Kohle Capital Markets (KCM) กับ BFM 89.9fm
.svg){kind=small}
.svg){kind=small}
.svg){kind=small}